А. Шведов "Процентные финансовые инструменты-оценка и хеджирование"

• скачать • назад

Описываются методы оценки и стратегии хеджирования для таких финансовых инструментов, как процентные свопы, опционы на облигации, кэпы и др.

Эти финансовые инструменты используются для защиты от процентных рисков и для извлечения прибыли путем игры на изменении процентных ставок.

В книге описываются математические методы, применяемые для решения задач, возникающих при работе с облигациями и с процентными финансовыми инструментами.

Первая задача – это защита от процентных рисков, то есть защита от тех потерь, к которым может привести участника рынка неблагоприятное для него изменение процентных ставок.

Вторая задача – это извлечение прибыли путем игры на изменении процентных ставок.

Эти две задачи дополняют одна другую, как и всегда дополняют одна другую задачи обороны и нападения.